تأثير الدولار على الذهب

انخفض الذهب في المعاملات الفورية بنسبة 0.98% ليصل إلى 4122.73 دولاراً للأونصة، كما تراجعت العقود الآجلة للذهب الأمريكي تسليم ديسمبر بنسبة 0.91% لتصل إلى 4149.00 دولاراً. وارتفع مؤشر الدولار الأمريكي بنسبة 0.4%، مما زاد من تكلفة الذهب لحائزي العملات الأخرى.

توقعاتFederal Reserve وتأثيرها على السوق

وقال ريكاردو إيفانجيليستا، المدير والرئيس التنفيذي لشركة "أكتيف تريدز": "هناك حالة من الحذر قبيل صدور أحدث محضر لاجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة، ومن المرجح أن يكون هناك تردد في تكوين مراكز استثمارية كبيرة في الذهب حتى تتضح الرؤية بشأن دعم رفع أسعار الفائدة".

وبعد صدور بيانات وظائف أمريكية أضعف من المتوقع، تتوقع الأسواق أن يبقي الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة دون تغيير في أكتوبر، لكنها تسعر احتمالاً بنسبة 86% لرفع الفائدة في ديسمبر.

تصريحات مسؤوليFederal Reserve حول التضخم

وقال جيف شميد، رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في كانساس سيتي: "أسعار الفائدة لا تزال بحاجة إلى الارتفاع لخفض التضخم". فيما قالت ماري دالي، رئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في سان فرانسيسكو: "القرار سيعتمد على استمرار العوامل الدافعة للتضخم أو تلاشيها".

العوامل الداعمة لأسعار الذهب

وأكد إيفانجيليستا أن هناك عوامل تدعم سعر الذهب، مثل عدم اليقين الجيوسياسي والمخاوف بشأن الديون الحكومية والتضخم وطلب البنوك المركزية. وحذرت كريستالينا غورغييفا، المديرة العامة لصندوق النقد الدولي، من مخاطر استمرار ارتفاع أسعار الطاقة والديون العامة ومخاطر الذكاء الاصطناعي.

توقعات مستقبلية لأسعار الذهب

وفي مؤتمر لرابطة سوق السبائك في لندن، توقع المشاركون وصول سعر الذهب إلى 5013 دولاراً للأونصة خلال الأشهر الاثني عشر المقبلة، كما كثف البنك المركزي الصيني مشترياته من الذهب في سبتمبر للشهر الثالث والعشرين على التوالي.

تراجع المعادن النفيسة الأخرى

انخفض سعر الفضة الفوري بنسبة 2.2% إلى 60.3638 دولاراً للأونصة، وتراجع البلاتين بنسبة 3.0% إلى 1650.45 دولاراً، بينما انخفض البلاديوم بنسبة 2.7% إلى 1140.89 دولاراً.

تأثير أسواق النفط والأسهم

في أسواق النفط، تجاوزت الأسعار حاجز 100 دولار وسط تجدد التوترات في الشرق الأوسط، مما أثر سلباً على الأسهم الأوروبية واليورو. تراجع مؤشر "إم إس سي آي" العالمي للأسهم بنسبة 0.28%، وانخفض مؤشر "ستوكس 600" الأوروبي بنسبة 0.45%. كما انخفضت العقود الآجلة لمؤشر "ناسداك" بنسبة 0.11%، بينما ظل مؤشر "إس آند بي 500" دون تغيير.

تحليل الخبراء للأسواق

وقال جيريمي باتستون-كار، الخبير الاقتصادي في "ريموند جيمس": "في الربع الرابع، تتأثر الأسواق بسيناريو مربك يتضمن ارتفاع الأسهم وتراجع المشاركة في السوق الأمريكية وارتفاع العوائد وتذبذب أسعار النفط".

توسع الفارق في عوائد السندات الأوروبية

اتسع فارق العائد بين السندات الفرنسية والسندات الألمانية إلى 131 نقطة أساس، مما يعكس زيادة في علاوة المخاطرة. وقالت لورا كوبر، رئيسة قسم الائتمان في "نوفين": "هذا التحرك لافت للنظر رغم بعد انتخابات 2027، مما يزيد من قلق المستثمرين تجاه الأوضاع المالية في فرنسا".

تراجع اليورو والدولار

تراجع اليورو بنسبة 0.47% ليصل إلى 1.1208 دولار، بعد أن هبط إلى أدنى مستوى له في 17 شهراً عند 1.1161 دولار. وارتفع العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات إلى 5.307%، بينما ارتفع مؤشر الدولار بنسبة 0.33% إلى 102.18 نقطة.

مراقبة مزادات السندات الأمريكية

سيكون للمزادات القادمة لسندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 و30 عاماً دور في كشف قوة طلب المستثمرين على الديون الأمريكية، بعد أن سجلت العوائد أعلى مستوياتها في 24 عاماً يوم الاثنين.